16.9 财务分析建模 --隐马尔科夫模型应用于市场择时

作为现在最为热门的一项技术，机器学习以及数据挖掘变得逐渐令人熟知。隐马尔科夫模型(HMM)作为机器学习中的一个重要分支已经被人所广泛应用。著名数学家西蒙斯成立的大奖章基金纯粹采用技术量化方法进行投资，成立以来到2008年，大奖章基金的平均年度净回报是35.6%。HMM是大奖章基金一个重要的组成部分。本文首先就HMM进行介绍，并且对于HMM和股票市场的共性做出分析，最后写出HMM多因子择股的策略。